百花村子公司巨額商譽(yù)減值引爭(zhēng)議 董事投反對(duì)票質(zhì)疑審計(jì)報(bào)告

4月25日，百花村發(fā)布2017年年報(bào)，數(shù)據(jù)顯示，公司營(yíng)業(yè)總收入4.2億元，同比下滑43.66 %(主要是貿(mào)易收入同比減少44.17%，置出資產(chǎn)收入減少2.72億元，減幅100%);實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)-5.64億元，由盈利轉(zhuǎn)為虧損。

據(jù)了解，百花村業(yè)績(jī)大幅下滑的原因?yàn)椋?016年收購(gòu)的南京華威醫(yī)藥科技集團(tuán)有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“華威醫(yī)藥”)連續(xù)兩年未達(dá)到業(yè)績(jī)承諾目標(biāo)，公司對(duì)此進(jìn)行了商譽(yù)減值計(jì)提。不過(guò)，此份年報(bào)卻遭到了百花村董事、華威醫(yī)藥業(yè)績(jī)承諾方張孝清的反對(duì)。另外，獨(dú)立董事周建平投了棄權(quán)票。

對(duì)此，《證券日?qǐng)?bào)》記者致電華威醫(yī)藥董事長(zhǎng)張孝清，其向記者表示，一切信息以上市公司公開(kāi)披露的信息為準(zhǔn)，目前暫不方便回應(yīng)相關(guān)問(wèn)題。不過(guò)，其并不認(rèn)可目前會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的結(jié)果。

此后，記者又致電百花村董秘張軍，其向記者表示，上述財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)是會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具的報(bào)告。會(huì)計(jì)師事務(wù)所認(rèn)為，華威醫(yī)藥有一筆業(yè)務(wù)不應(yīng)計(jì)入2017年收入范圍。該事導(dǎo)致華威醫(yī)藥利潤(rùn)減少。

僅完成業(yè)績(jī)承諾50.69%？

新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)的混合所有制改革一直被市場(chǎng)關(guān)注。作為兵團(tuán)旗下企業(yè)，百花村的資本運(yùn)作引起投資者關(guān)注。

2016年7月26日，經(jīng)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于核準(zhǔn)新疆百花村股份有限公司向張孝清等發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金的批復(fù)》，百花村向張孝清、蔣玉偉等5名自然人股東以及南京高投寧泰、南京中輝等6家機(jī)構(gòu)股東發(fā)行超1億股股份和支付現(xiàn)金4.56億元購(gòu)買(mǎi)其合并持有的華威醫(yī)藥100%股權(quán)。

彼時(shí)，華威醫(yī)藥100%股權(quán)作價(jià)19.45億元，凈資產(chǎn)賬面價(jià)值為16934.82萬(wàn)元，評(píng)估增值177693.02萬(wàn)元，增值率1049.28%。經(jīng)過(guò)重組之后，百花村變身為以醫(yī)藥研發(fā)服務(wù)(CRO)為主業(yè)的上市公司。

華威醫(yī)藥原始股東張孝清作出業(yè)績(jī)承諾，華威醫(yī)藥2016年度、2017年度、2018年度和三年累計(jì)業(yè)績(jī)扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)分別不低于1億元、1.23億元、1.47億元、3.7億元。

百花村在2018年4月25日發(fā)布的《重大資產(chǎn)重組業(yè)績(jī)承諾實(shí)現(xiàn)情況說(shuō)明的公告》中稱(chēng)，根據(jù)經(jīng)審計(jì)的百花村2017年度財(cái)務(wù)報(bào)表，控股子公司南京華威醫(yī)藥科技集團(tuán)有限公司實(shí)現(xiàn)扣非后凈利潤(rùn)6235.44萬(wàn)元，僅完成2017年度業(yè)績(jī)承諾的50.69%。據(jù)記者了解，2016年，華威醫(yī)藥也未完成業(yè)績(jī)承諾。

百花村介紹，上述說(shuō)明是按照《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》的規(guī)定編制，業(yè)績(jī)承諾方華威醫(yī)藥原股東張孝清對(duì)2017年度業(yè)績(jī)實(shí)現(xiàn)審計(jì)結(jié)果持有異議。張孝清為關(guān)聯(lián)董事，故對(duì)此議案回避表決。

值得一提的是，百花村還公布了2018年第一季度業(yè)績(jī)報(bào)告。公司營(yíng)業(yè)收入11192.64萬(wàn)元，同比下滑25.33%;營(yíng)業(yè)成本6027.97萬(wàn)元，同比下滑47.62%。歸屬于母公司的凈利潤(rùn)3161.42萬(wàn)元，較上年同期1974.19萬(wàn)元增加盈利1187.23萬(wàn)元，增幅60.14%，主要是本期南京華威醫(yī)藥行業(yè)業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)所致。

巨額商譽(yù)減值引爭(zhēng)議

近年來(lái)，受?chē)?guó)家力推仿制藥一致性評(píng)價(jià)、鼓勵(lì)創(chuàng)新等政策影響，CRO行業(yè)迎來(lái)業(yè)績(jī)拐點(diǎn)。為何華威醫(yī)藥在2017年未完成業(yè)績(jī)承諾?

對(duì)此，百花村董秘張軍介紹稱(chēng)，公司也看好CRO行業(yè)的發(fā)展。但會(huì)計(jì)師事務(wù)所認(rèn)為，華威醫(yī)藥的某項(xiàng)業(yè)務(wù)收入不應(yīng)計(jì)入2017年范圍，這也導(dǎo)致華威醫(yī)藥實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)與業(yè)績(jī)承諾目標(biāo)產(chǎn)生了差距。張軍并未向記者具體說(shuō)明這項(xiàng)業(yè)務(wù)，只是稱(chēng)以公司的公告為準(zhǔn)。

由于華威醫(yī)藥未完成業(yè)績(jī)承諾，百花村發(fā)布了《關(guān)于計(jì)提長(zhǎng)期股權(quán)投資減值準(zhǔn)備的公告》。

百花村認(rèn)為，由于國(guó)家藥改政策調(diào)整，使華威本期經(jīng)營(yíng)收益受到較大影響，公司收購(gòu)南京華威醫(yī)藥所形成的17.04億元商譽(yù)，存在減值跡象。根據(jù)北京卓信大華資產(chǎn)評(píng)估有限公司出具的估值報(bào)告，2017年12月31日南京華威醫(yī)藥100%股權(quán)價(jià)值14.9億元，小于包括商譽(yù)的華威醫(yī)藥資產(chǎn)組賬面價(jià)值21.1億元，公司對(duì)收購(gòu)南京華威醫(yī)藥形成的商譽(yù)計(jì)提減值6.2億元，導(dǎo)致2017年度合并財(cái)務(wù)報(bào)表資產(chǎn)減值損失增加6.2億元。

這一方案遭到了華威醫(yī)藥業(yè)績(jī)承諾方、百花村董事張孝清的質(zhì)疑。

百花村第六屆董事會(huì)第二十八次會(huì)議于2018年4月23日召開(kāi)，審議通過(guò)《2017 年度董事會(huì)工作報(bào)告》、《2017 年度報(bào)告正文及摘要》等議案。

董事張孝清對(duì)多項(xiàng)議案投出反對(duì)票，反對(duì)理由為：因希格瑪會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具的標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保留意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告，簽字注冊(cè)會(huì)計(jì)師是邱程紅和程欣。該審計(jì)報(bào)告存在重大差錯(cuò)，具體如下：審計(jì)調(diào)減華威醫(yī)藥2017年的營(yíng)業(yè)收入5130萬(wàn)元，導(dǎo)致華威醫(yī)藥的稅后凈利潤(rùn)被審計(jì)調(diào)減3813萬(wàn)元，且拒絕出具書(shū)面理由和依據(jù)，僅口頭答復(fù)懷疑該筆交易的真實(shí)性，這是完全不顧事實(shí)，無(wú)視我們提供給其的說(shuō)明文件和書(shū)面證據(jù)，無(wú)視獨(dú)立第三方江蘇泰和律師事務(wù)所出具的法律意見(jiàn)是和專(zhuān)項(xiàng)核查意見(jiàn)，完全喪失了會(huì)計(jì)師事務(wù)所和注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)有的獨(dú)立性、客觀性、公正性和專(zhuān)業(yè)性;金額如此重大的調(diào)整，且在上市公司總經(jīng)理及華威醫(yī)藥管理層對(duì)此有重大異議的情況下，希格瑪會(huì)計(jì)師事務(wù)所仍然出具標(biāo)準(zhǔn)無(wú)保留意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告，我們對(duì)其獨(dú)立性、客觀性、公正性和專(zhuān)業(yè)性有重大疑問(wèn)。故本人對(duì)于年報(bào)中涉及財(cái)務(wù)審計(jì)數(shù)據(jù)的內(nèi)容持反對(duì)意見(jiàn)。

張孝清向記者表示，按照華威醫(yī)藥的審計(jì)報(bào)告，上述業(yè)務(wù)應(yīng)計(jì)入2017年收入范圍。

此外，獨(dú)立董事周建平對(duì)相關(guān)議案投出了棄權(quán)票，棄權(quán)理由為：鑒于公司主要子公司華威醫(yī)藥及華威醫(yī)藥管理層對(duì)希格瑪會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具的公司年度審計(jì)報(bào)告存在重大異議，并向公司董事會(huì)提交了書(shū)面反對(duì)意見(jiàn)。本人維持原有獨(dú)立意見(jiàn)，建議聘請(qǐng)獨(dú)立第三方審計(jì)機(jī)構(gòu)對(duì)雙方分歧進(jìn)行專(zhuān)項(xiàng)審計(jì)，故對(duì)本次董事會(huì)議案中涉及年度財(cái)務(wù)審計(jì)數(shù)據(jù)的議案予以棄權(quán)表決。

另外，在百花村4月23日的董事會(huì)上，公司董事李文寶、趙軍因個(gè)人及家庭原因請(qǐng)假，不能親自出席本次會(huì)議。張孝清向記者介紹，李文寶董事是戰(zhàn)略投資者禮來(lái)方委派、趙軍董事是戰(zhàn)略投資者瑞東方委派。為何如此重要的會(huì)議，兩位董事不參加?張孝清稱(chēng)對(duì)此不發(fā)表評(píng)價(jià)。

市值縮水

華威醫(yī)藥前兩年均未完成業(yè)績(jī)承諾，將影響到張孝清所持百花村股份的解鎖。

根據(jù)百花村2016年年報(bào)，華威醫(yī)藥全年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入15865.68萬(wàn)元，實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)9055.41 萬(wàn)元。扣除募集資金項(xiàng)目黃龍生物科技公司凈利潤(rùn)-14.79萬(wàn)元，華威醫(yī)藥實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)9070.2 萬(wàn)元，扣除非經(jīng)常性損益后凈利潤(rùn)為8838.15萬(wàn)元，完成承諾利潤(rùn)的88.38%。

按照百花村發(fā)布的數(shù)據(jù)，2016年至2017年，華威醫(yī)藥兩年實(shí)現(xiàn)扣非后的凈利潤(rùn)總額為1.5億元，完成業(yè)績(jī)承諾的67.6%。

根據(jù)百花村發(fā)布的《重大資產(chǎn)置換并發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易報(bào)告書(shū)(草案)》，若標(biāo)的公司 2016 年和 2017 年合計(jì)實(shí)際凈利潤(rùn)完成兩年合計(jì)業(yè)績(jī)承諾凈利潤(rùn)數(shù)的60%~80%，張孝清所持股份若第一年已解鎖部分不超過(guò)36%，則未解鎖部分在第二年繼續(xù)解鎖直至36%，第二年應(yīng)解鎖部分不解鎖;若第一年已解鎖部分超過(guò)36%，則第二年不解鎖。

此外，根據(jù)百花村聘請(qǐng)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)標(biāo)的公司2016年、2017年及2018年三個(gè)會(huì)計(jì)年度的財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行審計(jì)后出具的審計(jì)報(bào)告，標(biāo)的公司實(shí)際實(shí)現(xiàn)的三年累計(jì)凈利潤(rùn)(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“業(yè)績(jī)承諾期間內(nèi)累計(jì)實(shí)際凈利潤(rùn)數(shù)”)小于業(yè)績(jī)承諾期間內(nèi)累計(jì)承諾凈利潤(rùn)數(shù)，且差額與業(yè)績(jī)承諾期間內(nèi)累計(jì)承諾凈利潤(rùn)數(shù)的比例大于10%，則張孝清應(yīng)對(duì)百花村進(jìn)行補(bǔ)償，補(bǔ)償方式為股份或現(xiàn)金補(bǔ)償，但優(yōu)先以股份補(bǔ)償，補(bǔ)償股份將由百花村以1元的價(jià)格向張孝清回購(gòu)并予以注銷(xiāo)。

張軍向記者表示，追償要等到2018年業(yè)績(jī)出來(lái)之后。如果三年累計(jì)利潤(rùn)不符合當(dāng)時(shí)的約定，則會(huì)追償。

對(duì)此，張孝清表示，最終的審計(jì)結(jié)果要以雙方都認(rèn)可的會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)為準(zhǔn)。其對(duì)目前的會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的結(jié)果并不認(rèn)可。

值得一提的是，張孝清所持百花村股份已經(jīng)縮水達(dá)28.4%。據(jù)了解，根據(jù)《重大資產(chǎn)置換并發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易報(bào)告書(shū)(草案)》，百花村向張孝清發(fā)行股份約7160.4萬(wàn)股，發(fā)行價(jià)為12.28元/股，市值約8.79億元。4月26日，百花村的收盤(pán)價(jià)為8.79元/股，上述股份市值約6.29億元，縮水近2.5億元。

關(guān)鍵詞： 百花 反對(duì)票 商譽(yù)